Золото и блокчейн: перспективный финансовый роман в настоящее время

Золото и блокчейн: перспективный финансовый роман в настоящее время

Если вы следили за Питером Шиффом и его предсказаниями финансового краха 2008 года или строго из-за его привязанности к золоту, то вы, вероятно, знаете, что он не является поклонником биткоина, но будет ли он заинтересован в золотых умных контрактах?

Федеральная резервная система США снизила процентные ставки еще на четверть 18 сентября после объявления Европейского центрального банка от 12 сентября о своих отрицательных процентных ставках и решения о повторном введении количественного смягчения. Учитывая, что облигации с отрицательной доходностью выглядят как шаткое убежище от надвигающейся бури на горизонте, известные инвесторы, такие как Рэй Далио, Пол Тюдор Джонс и Стэн Дракенмиллер, предлагают золото в качестве безопасного убежища от того, что называют мировой войной валют, Китай и Россия выглядят особенно заинтересованными в ослаблении политической гегемонии доллара США.

Между тем, центральные банки по всему миру скупали золото с тех пор, как Никсон отвязал доллар с золотого стандарта в 1971 году, но как же все остальные? Как можно купить золото?

Хотя самый простой способ инвестировать в золото сегодня – это фьючерсы на золото, биржевые фонды или акции горнодобывающих компаний, золото обычно покупают, исходя из предположения, что оно будет служить средством защиты от широкой экономической нестабильности. Если организация, которая торгует или выпускает эти контракты, становится неплатежеспособной (такой как Bear Stearns во время финансового кризиса 2008 года), стоимость золотых контрактов их инвесторов впоследствии исчезает.

Многие финансовые консультанты предлагают покупать золотые слитки вместо так называемого «бумажного» золота, потому что сам физический металл не является неразрывно связанным с финансовой системой. Однако обладание золотыми слитками сопряжено со значительной долей неудобств: физическое золото громоздко, его нелегко поделить и его нелегко транспортировать. Страховка, необходимая для перевозки, является дорогостоящей, как и затраты на превращение килограмма золота в более мелкие и более ликвидные куски. Кроме того, многие люди не хотят хранить большое количество золота дома, что приводит к необходимости найти хранилище или хранителя, которые заслуживают доверия.

Откуда вы знаете, что золото, хранящееся в хранилище, является реальным, а не поддельным, и что люди, управляющие вашим золотом, не используют его в своих целях? За это никто не несет ответственности, так как нет централизованного управления золотом. Если вы отдаете свое золото кому-то для оценки, вы действительно должны доверять ему, чтобы он не обменивал свои монеты или недооценивал их, как это было на столе драгоценных металлов JPMorgan, или когда мы узнали, что в контрафактном золоте циркулируют миллионы долларов, некоторые из которых были также найдены в хранилищах JPMorgan.

В то время как технология блокчейн рекламировалась как панацея от проблем, выходящих за ее рамки, прозрачный учет контрактов – это одна из функций, которую она выполняет для цели. PAX Gold (PAXG), недавно одобренный Департаментом финансовых услуг Нью-Йорка, а также Digix Gold Tokens (DIGX) из Сингапура и OneGram (OGC) являются цифровыми представлениями золота, привязанного к физическому золоту, которое, возможно, принадлежит банку или третьему лицу, но учет владения золотом всегда будет показывать, сколько человек имеет, и это нельзя отрицать.

Для создания золотого смарт-контракта – во-первых, монетный двор удостоверяет, что кусок золота, находящийся в хранилище, имеет гарантированную чистоту 99,9%. Затем этот сертификат застрахован от множества возможных убытков или обязательств (например, подделка), фактически гарантируя, что сертифицированная стоимость золота будет подкреплена в случае любых непредвиденных событий. Эти гарантии затем запрограммированы в смарт-контракт, который публикуется в публичной цифровой книге. Поскольку этот процесс кодируется и выполняется с использованием криптографии, содержание соглашения остается конфиденциальным, что позволяет владельцу независимо проверять и подтверждать свое законное право собственности с использованием общедоступной интернет-инфраструктуры, не раскрывая свою личную информацию.

Вместо того, чтобы представлять золото в качестве деривата, золотой смарт-контракт, по сути, является цифровым юридически связанным названием. Используя общедоступную сеть, материальный актив, такой как золото, становится непривязанным к своим физическим ограничениям и может пользоваться универсальностью, предоставляемой цифровыми активами, такими как подвижность, делимость и возможность продажи с существенно меньшими накладными расходами. Если клиент хотел получить свои физические золотые слитки или монеты, он просто предъявляет подтверждение своего права собственности (используя свои частные криптографические ключи) в учреждении, в котором хранится его золото, например, на обмен слитков или монетный двор.

Объединение открытой правдивости технологии блокчейн с заманчивой нехваткой золота создает очень прозрачный, безопасный и ликвидный финансовый инструмент, с помощью которого можно застраховаться от обесценивания валюты, что позволяет средним потребителям и розничным инвесторам удерживать ценность своих сбережений. Поиск покупателя на физическое золото может быть трудным и трудоемким, но токенизация золота по законному интеллектуальному контракту увеличивает его мобильность, предоставляя поставщику немедленный доступ к мировому рынку, что резко увеличивает его ликвидность.

Используя технологию блокчейн, золотом можно торговать на биржах криптовалют, открывая новые рынки для золотой индустрии. Поскольку драгоценные металлы и криптовалюты разделяют общее представление о твердых деньгах, синтез этих рынков может создать мощную экономическую силу, если девальвация валюты будет продолжаться.

Добавить комментарий

Ваш адрес email не будет опубликован.